文章来源：Wind资讯
周三（6月7日），受大规模国债供给压制上午债市调整明显，国债期货低开低走，午盘大幅收跌，银行间现券收益率大幅上行，尤其是国债收益率上行幅度非常大，10年期国债活跃券170010收益率最高触及3.70%，上行幅度为6.75bp；随着国债招标结果好于市场预期，午后市场反弹，国债期货大幅拉升，银行间现券收益率上行幅度收窄。交易员称，在6月资金面压力未解、美联储6月大概率加息，监管忧虑再起等因素困扰下，市场情绪仍将偏谨慎。
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交易员指出：
维护总体看市场谨慎情绪仍未有效扭转，而且半年末前中长期资金利率还在上行通道中，短期内现券依旧难有明显起色，收益率高位震荡可能性较大。
上海一券商交易员表示：
由于两期国债发行量太大，在10年国债吸引了多数关注度的情况下，一年国债需求较差，几乎与10年形成倒挂，这也表明目前市场整体仍未脱弱势。
九州证券邓海清称，
整体上看，此次超级国债招标结果好于市场预期。中标利率公布之后，债券二级市场收益率有所下行，表明招标利率比市场的预期要好。从招标倍数看，10年期全场倍数接近3倍，处于较高水平，也反映了配置需求并没有市场想象的那么差。2017年的债券市场“先苦后甜”，“监管协调2.0”为下半年债券市场慢牛奠定基石。
资金面方面，虽然央行公开市场净回笼，但是在昨日央行超额续做MLF后资金面有所好转，市场中出钱的机构比较多，机构平头寸还是比较容易的，银行间质押式回购利率方面，除了跨月跨季等偏长期限资金利率维持高位并小幅上行外，其余品种利率多数回落。截至15:40，DR1M、DR2M加权平均利率分别报4.9254%、5.2577%，分别较上日加权平均价行1.84bp、5.92bp，上行幅度大幅收窄。Shibor利率终结连续多日全线上涨，隔夜和7天期品种由涨转跌，1个月期品种涨幅收窄。由于叠加了MPA考核、跨季资金需求增大以及美联储6月可能加息等因素，6月资金面紧是大概率事件，央行超额续做MLF作用相对有限，资金面紧张或不可避免。
周一网易援引外媒报道：
中国银监会将允许部分银行推迟报送原本应于6月份提交的业务自查报告，自查内容包括同业业务和委外投资规模。知情人士称，部分银行可延期多达3个月来提交报告。此项调整是为了确保银行业去杠杆的同时，维护金融稳定。另据财经杂志，有银行资管人士证实，除却“三三四”专项检查，银监会近日也向银行下发调研函，摸底理财、委外等的业务规模和穿透投向。
北京一基金交易员认为：
“银监会将允许部分银行推迟报送原本应于6月份提交的业务自查报告”的传言说明监管的过程不会短期结束，可能会加剧市场的下跌，市场现在看阴跌；总体来讲，市场还是信心太弱。
华创证券认为：
短期来说，监管依旧是影响债券市场的核心因素，监管对于债券市场的冲击还未结束，叠加美联储大概率加息，月底MPA考核，资金面波动加大，债券市场调整尚未结束，期货面临一定的补跌风险，尤其是5年合约，一旦资金紧张，短端上行的幅度更大，隐含的曲线短期可能会变平。
